beethoven on LAW (LAW)

公司名称 CS Disco

主要经营地 美国

详细生意模式 云原生电子取证软件提供商，为法律专业人士和企业提供文件审查和诉讼支持工具

护城河 🟢强

估值水平 2.5x EV/收入（21x EV/EBITDA尽管EBITDA为负）

EV/Market Cap 调整EBITDA接近盈亏平衡

网络观点 新CEO Friedrichsen领导的业务转向

AI观点 新CEO Eric Friedrichsen上任推动业务转向后，Q3软件收入同比+17%、调整EBITDA接近盈亏平衡；75%毛利率和最优产品相对传统竞争对手支持大客户钱包份额扩张潜力；2026-2029年建模增长12-22%、至2029年EBITDA利润率达12%，隐含12美元目标价、85%上行空间

原文日期 2026-03-25

作者简介 VIC社区价值投资者