Petty Cash on GEO.TO (GEO.TO)

公司的名字 Geodrill Limited

主要经营地 马恩岛 Douglas（核心业务在西非、埃及、Chile）

详细的生意模式 以矿产勘探钻探为主，服务黄金、铜等资源公司，收入来自钻机日费、项目管理与相关支持服务。

护城河 西非长期客户关系、区域执行力、钻机 fleet 和 underground / RC / core drill 能力；但仍是强周期工程服务。

估值水平 FCF/EV 12.2%；EV/EBITDA 3.5x

EV/Market Cap 0.93x

网络观点 作者认为：2025 年收入创纪录，但利润率受 Ghana cedi、南美扩张、合同 mix 和税务打击；若 2026 年 Chile 爬坡完成、价格改善，估值会显得非常便宜。

AI的观点 ✅/⚠️ 官方结果显示 2025 收入创历史新高、2026 年新增 1.5 亿美元三年合同，而 Chile 机队已基本满载；静态估值也确实便宜。问题是它仍然暴露在汇率、税务、矿企 capex 周期和项目爬坡风险下，所以更像“便宜但波动大”的周期反转股。 (MINING.COM)

作者简介 专业投资者❌；顶级作者❌；13F❌；1个月3.3%；1年1.3%；总回报22.5% (32 trades)